Microsoft earnings live: Microsoft beats Q1 expectations on top and bottom line on AI growth

Microsoft CFO の Amy Hood は、全社的な業務効率の向上についてコメントしています。

「効率とは安定性であり、セキュリティであり、信頼性です。最高品質のユニットを可能な限り低いコストで提供します。それは優れた運用性です。」

Microsoft は、エンジニアリング効率の向上により、第 1 四半期の Azure の追加容量ニーズを満たすことができたと述べています。

CFO のエイミー フッド氏によると、これに他の要因が加わり、第 2 四半期の Azure の収益は前年比 49% ～ 50% 増加する見込みです。

Microsoftは、第2四半期に500億ドル以上、2027会計年度に1700億ドル以上を設備投資に費やす予定だと述べている。

設備投資の加速は、下半期のサードパーティの容量提供だけでなく、CPU と GPU によってもたらされます。

それでも同社は、2027年もキャッシュフローはプラスを維持するとしている。

Microsoft CEO の Satya Nadella 氏は、同社はこの四半期に 5 大陸にわたって 24 の新しいデータセンターをオンライン化し、容量をより迅速にオンライン化していると述べています。

同氏は、Windows 開発者は、シリコン、モデル、ソフトウェア全体を最適化することで、既存のインフラストラクチャからさらに多くのことを得ることができるとも述べています。

Microsoft CEO Satya Nadella 氏は、1,000 万人を超える LinkedIn 会員が AI を活用した求人検索を毎日利用しており、25,000 人の顧客がエージェント採用ソリューションを利用していると述べています。

「採用アシスタントを使用している採用担当者は、面接で質の高い応募者を 33% 早く見つけられるようになり、適格なマッチングを見つけるためにプロフィールを確認する回数が 83% 減りました。」

Microsoft CEO Satya Nadella 氏は、Copilot は成長を続けていると述べています。

50,000 の Copilot シートを持つ顧客は前年比 8 倍に増加しました。毎日のユーザー数も前四半期比で 50% 近く、前年比では 5 倍に増加しています。

Microsoft CEO Satya Nadella と CFO Amy Hood が、Microsoft の第 1 四半期決算に関する最新情報を提供する予定です。定期的に最新情報をチェックして、ここで聞いてください。

Microsoft 365 コマーシャル クラウドと Microsoft 365 Consumer Cloud はどちらも第 1 四半期に急上昇し、17% 上昇しました。同社は、この成長の要因として、ユーザーあたりの収益の増加とユーザー数の増加を挙げています。

Microsoft は、Azure だけでなく Microsoft Cloud の収益も報告しています。どちらも注目すべき重要な指標ですが、両者の違いを明確に理解していないと混乱を引き起こす可能性があります。

Azure は Microsoft の汎用クラウド コンピューティング プラットフォームです。これにより、ユーザーはインターネットに接続されたほぼすべてのデバイスから、Microsoft の AI プラットフォームを含むアプリケーションやサービスにアクセスできるようになります。

ただし、Microsoft Cloud は、Azure を含む幅広いサービスを指し、Microsoft 365 商用クラウドや、同社が業界ソリューション クラウドと呼ぶものも含まれます。

投資家が Azure に注目しているのは、Microsoft の AI 収益の伸びをすぐに測ることができるからです。

マイクロソフト（MSFT）株は水曜夜の決算を受けて時間外取引で上昇しており、同社の四半期報告書は、現在どの程度の事業がOpenAIを通じて行われているかを示している。

OpenAIは9月終了の四半期に、収益分配金を含めてMicrosoftに100億ドルを支払った。これはマイクロソフトの売上高920億ドルの約11％に相当し、Xbox事業とWindows事業の合計よりも多い。

Microsoft は ChatGPT メーカーの株式の約 24% も所有しています。 OpenAIは四半期末時点で約70億ドルの負債を抱えており、3カ月前の60億ドルから増加した。

その依存が株価を圧迫し始めるかどうかに注目してください。マイクロソフトの未締結契約は約6770億ドルで停滞し、新規受注は前年同期比12％減少した。

Microsoft の決算発表に先立ち、同社が四半期報告の構造を刷新し、現在はエージェントとインフラ、デバイスとコンシューマに分かれていることを思い出してください。

エージェントおよびインフラセグメントには、Microsoft の Azure、Microsoft 365 クラウド サービス、生産性およびサーバー ライセンス、業界ソリューション、フロンティアおよびサポート サービスからの収益が含まれます。

デバイスおよびコンシューマー部門には、Microsoft の検索および広告ビジネス、Xbox、Windows OEM およびデバイスに関連する売上が含まれます。

マイクロソフトは、452億ドルの設備投資のうち約4分の3が「短命資産」への投資だったと述べた。

これには、CPU や GPU チップ、データセンターのネットワーク機器などが含まれます。

Microsoft の残りの商業履行義務、つまりまだ支払われていない契約は、第 1 四半期に前年同期比 73% 増の 6,770 億ドルに急増しました。

これは、同社がAIコンピューティング能力を時間の経過とともにスケールアップすることで実現する収益だ。

Microsoft は、これまでの連続的な落ち込みが小さいのは、この四半期における Azure への大規模な取り組みの結果であると述べています。

PC と Xbox ゲーム コンソールの需要の鈍化により、第 1 四半期の Microsoft のデバイスおよびコンシューマ部門は打撃を受けました。同社によれば、Xbox ハードウェアの売上は約 14% 減少し、Windows OEM およびデバイスの売上は 22% 減少しました。

メモリとストレージの不足が続いているため、Xbox 本体と PC の価格は高騰しています。

しかし、Microsoftはまた、PCの落ち込みは、同社がWindows 10のサポートを終了しようとしていた昨年との比較が難しく、企業顧客がこの期間中に新しいPCを購入せざるを得なかったことが原因だとも考えている。

Microsoft CEOのSatya Nadella氏は準備した声明の中で、「当社はスタック全体にわたって、より優れた機能、選択肢、制御、コスト効率を顧客に提供している」と述べた。

「組織が独自のインテリジェンスを構築して所有できるよう支援し、エージェントの安全性とセキュリティを通じて信頼を獲得することで、私たちはイノベーションをあらゆる業界での採用の拡大と現実世界への影響につなげています。」

10月は投資家が今年の低迷したソフトウェア株に二度目のチャンスを与えた月だった。 4回のセッション後、彼らはそれを取り戻し、代わりにサイバーセキュリティを購入しています。

10 月のほとんどの間、チップを売ってソフトウェアを買うという取引が簡単に見られました。 10月22日の取引終了まで、45銘柄からなるYahoo Financeソフトウェアバスケットの株価中央値は同月で約13％上昇したが、iシェアーズ・セミコンダクターETF（SOXX）は約16％下落した。

その後、取引は反転しました。その終値以来、SOXXは約7％上昇し、ファースト・トラスト・ナスダック・サイバーセキュリティETF（CIBR）もほぼ同額上昇したが、ソフトウェア株45銘柄のうち26銘柄が火曜日までに下落した。

Yahoo Financeの計算によると、火曜日までに10月22日の取引終了以来、S&P 500種(^GSPC)のチップ株20銘柄の時価総額は5,700億ドル近く増加した。残りの指数は約400億ドルを失った。

ヴァンダ・リサーチのビラージ・パテル氏は水曜日、「今のところ、今週の序盤の取引は広範な確信の回復というよりは、AI内のローテーションのように見える」と書いた。

ソフトウェアは壊れていません。イコールウェイトのSPDR S&Pソフトウェア＆サービスETF（XSW）は月曜、最高値で取引を終えた。

時価総額でソフトウェア最大手のマイクロソフト（MSFT）が水曜日の取引終了後に発表した。 AI ビジネスが成長し続ければ、勝者のリストはさらに長くなる可能性がある。続きを読む。

Yahoo Finance エグゼクティブエディターのブライアン・ソッツィ氏は、Sozzi Unleashed でのマイクロソフト (MSFT) の従業員買収を詳しく調査し、テクノロジー巨人の進化する労働力戦略における人工知能の役割を検証しています。ソッツィ氏は、何が変化を引き起こしているのか、AI がマイクロソフトの人員配置のニーズをどのように再構築するのか、また人員削減が目前に迫っているのかどうかを分析します。

Microsoftのサティア・ナデラ最高経営責任者（CEO）は、Copilotの改良版をリリースした後、同社はユーザーの信頼を勝ち取る必要があると述べた。

「我々にとって信頼が最大の問題になるだろう」とナデラ氏はディアドラ・ボサに語った。続きを読む。